C’est un tournant de la position de la Chine dans les puces électroniques. Pour la première fois, l’Empire du Milieu, qui reste de loin le pays le plus vorace dans les semi-conducteurs, a réussi à inverser en 2019 la courbe de dégradation de sa balance commerciale dans ce domaine.
Selon les statistiques de la douane chinoise, reprises par le syndicat professionnel du secteur en Chine, les importations de circuits intégrés électroniques ont reculé de 2,1 %. Mais à 305,55 milliards de dollars, elles restent, pour la cinquième année consécutive, supérieures à celles du pétrole. Les exportations ont dans le même temps bondi de 20 % à 101,58 milliards de dollars. Le déficit commercial se résorbe de 10,3 % mais reste colossal : 203,97 milliards de dollars, contre 227,42 milliards de dollars en 2018 et 193,2 milliards de dollars en 2017.
Croissance de la production chinoise de puces: +15,8 % en 2019
Faut-il voir dans cette amélioration le résultat du programme national de développement dans les circuits intégrés électroniques dans le cadre du plan « MIC 2025 » lancé en mai 2014 ? C'est possible. Selon les chiffres du syndicat professionnel de l’industrie des semi-conducteurs en Chine, la production chinoise de puces a augmenté de 15,8 % en 2019 à 756,23 milliards de yuans, l’équivalent de 113 milliards de dollars : +21,6 % pour les concepteurs « fabless » de circuits intégrés à 45,8 milliards de dollars, +18,2 % pour les fondeurs, qui fournissent des prestations de fabrication en sous-traitance, à 32,1 milliards de dollars, et + 7,1 % pour les prestataires de services de test, assemblage et packaging à 35,1 milliards de dollars. La croissance marque toutefois le pas. Elle était de +20,1% en 2016, +20,8% en 2017 et +20,7% en 2018.
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L’inflexion de la courbe du déficit s’explique aussi par deux facteurs exogènes. Le premier est lié à l’embargo américain qui frappe Huawei depuis mai 2019. Il a poussé tous les équipementiers électroniques chinois à revoir leur chaîne logistique en privilégiant des sources locales d’approvisionnement, ce qui a réduit les importations en provenance de fournisseurs américains.
Le second réside dans la guerre commerciale entre les Etats-Unis et la Chine. Cela a favorisé le transfert d’activités de test, assemblage et packaging de puces de l’Empire du Milieu vers des pays voisins comme Taïwan, Singapour, la Malaisie, la Thaïlande, le Vietnam ou les Philippines.
La Chine, un nain dans les puces
La Chine reste un grand hub mondial à la fois pour le test, l’assemblage et le packaging de puces et la fabrication d’équipements électroniques utilisant ces composants comme les mobiles, les PC, les serveurs, les téléviseurs ou encore les décodeurs vidéo. Elle est au cœur de la chaîne logistique de presque tous les fournisseurs de semi-conducteurs et d’équipements électroniques. Ceci explique l’importance des importations chinoises de puces : 74 % de la production mondiale en 2019.
Mais le pays de Mao reste un nain dans les semi-conducteurs. Selon le Factbook 2020 du SIA, le syndicat professionnel de cette industrie aux Etats-Unis, la Chine ne représente que 5 % de la production mondiale dans le secteur en 2019, loin derrière les Etats-Unis (47 %), la Corée du Sud (19 %), le Japon (10 %) ou l'Europe (10 %). Elle ne compte qu’un seul fournisseur dans le Top 20 mondial : HiSilicon Technologies, le bras armé de Huawei dans ce domaine. Il pointe à la quinzième place avec une valeur d’activité d’environ 8 milliards de dollars en 2019 selon le cabinet Omdia. C’est ce retard que Pékin veut combler avec son plan « MIC 2025 ».
